흑연은 주류 양극 재료이며, 리튬 배터리는 최근 몇 년 동안 흑연화 수요를 주도하고 있으며, 국내 양극 흑연화 용량은 내몽골에서 중요하며, 시장 공급이 부족하여 흑연화가 77% 이상 상승했으며, 음극 흑연화 정전은 연속 발효 용량에 영향을 미치고, 전력 배급은 이번 달 흑연화 생산 용량에 50% 이상 영향을 미칠 것이며, 전력 정전이 더해지면 윈난과 쓰촨의 흑연화 용량이 긴박해지고 하류 수요가 강해 공급 격차가 점점 더 커질 것입니다.
흑연화 원료 가격 상승세
저유황 석유 코크스, 인조흑연 음극재의 주원료인 침상 코크스, 저유황 석유 코크스 생산, 재고가 지속적으로 낮아 수요가 공급을 초과하고 있습니다. 침상 코크스 시장은 원자재 가격 상승에 의해 주도되고 있으며, 재고 가격 상승은 미흡합니다.
에너지 소비의 이중 통제로 흑연화 공급이 계속 긴축되고 있습니다.
에너지 소비에 대한 "이중 제어" 정책은 많은 지역에서 전력 생산을 제한하는 데 도움이 되었습니다.흑연화는 인조흑연 음극재 생산의 핵심 공정으로, 음극재 비용의 약 50%를 차지합니다.주요 비용은 전기료입니다.흑연화 용량은 내몽골과 운귀촨 지역과 같이 전기료가 저렴한 지역에 더욱 집중되어 있으며, 내몽골은 최대 허브 중 하나이며, 국내 흑연화 용량은 47%를 차지합니다.환경 보호 및 정전 정책의 영향을 받아 일부 소규모 흑연화 공정이 중단되었고, 대용량 용량이 부족하여 흑연화 공급이 부족해졌습니다.또한 난방 시즌과 4분기 동계 올림픽이 다가옴에 따라 음극 흑연화 시장은 더욱 악화되고 개선되기 어려울 것으로 예상됩니다.
인조흑연 비중 계속 증가
인조흑연은 천연흑연에 비해 균일성과 사이클 특성이 우수하여 전력 및 에너지 저장에 더욱 적합합니다. 인조흑연의 비중이 지속적으로 증가함에 따라 음극재의 흑연화 용량에 대한 수요가 증가하고 있습니다. 2021년 상반기에는 음극재에서 인조흑연 제품의 비중이 85%로 증가했습니다.
흑연화 처리 비용이 상승하고 있습니다
동시에 전기료 상승으로 흑연화 처리 비용도 톤당 22,000~24,000위안으로 상승했습니다. 일부 제로 오더는 톤당 23,000~25,000위안을 제시하는데, 이는 2021년 초 톤당 12,000~15,000위안보다 100% 이상 높은 가격입니다. 현재 흑연화 처리의 최고가는 톤당 25,000~26,000위안입니다.
흑연화 생산능력 부족은 2022년 상반기 또는 말까지 지속될 것으로 예상됩니다.
하류 수요는 계속 증가하고 있으며 공급과 수요의 격차가 점점 더 두드러지고 있습니다.
처음 2년 동안은 음극재 생산 용량이 구조적으로 과잉되어 가격이 낮고 흑연 생산 용량이 감소하여 수급 불균형이 발생했습니다. 주류 제조업체들은 2020년 말 흑연 생산 용량 확대에 착수했지만, 흑연 생산 주기가 길어 최소 반년에서 1년 이상 소요되고, 흑연 생산 용량의 출시 주기 또한 길어지고 있습니다. 하류 수요는 지속적으로 증가하는 반면, 음극재 수요는 급증하여 수급 불균형이 더욱 두드러지고 있습니다.
게시 시간: 2021년 10월 29일